2024 개인 투자용 국채 특징,장점 및 만기 수익률과 이자

개인 투자용 국채에 대해 관심이 있으신가요?

이번 글에서는 개인 투자용 국채의 특징과 장점 및 만기 수익률과 이자에 대해 알아보도록 하겠습니다.

올 상반기 정부가 출시할 ‘개인 투자용 국채’의 단독 판매사 자리를 놓고 은행, 증권사 등 금융권의 경쟁이 치열한데요,

미리 숙지하셔서 수익성 높은  투자하시기 바랍니다.

 

1.개인 투자용 국채란?

 

개인 투자용 국채란 매입 자격을 개인으로 한정하는 저축성 국채입니다.

기존 국고채도 개인이 매수할 수는 있었지만 금융 기관이 주요 투자자여서 개인의 접근성이 떨어졌었습니다.

국고채와 달리 개인투자용 국채는 전용 계좌만 개설하면 누구나 이용할 수 있으며, 판매대행 기관 창구 방문이나 온라인 신청을 통해 청약·구매할 수 있습니다.

최소 투자금액은 10만원이며 1인당 구매 한도는 연간 1억원입니다.

장기 자산 형성 지원 목적을 감안해 10년물과 20년물 두 종류로 발행될 예정인데요,

손실 위험이 없는 원리금 보장형 상품으로 만기일에 원금·이자 일괄 수령 방식이며 만기 때까지 보유하면 표면금리에 가산금리를 붙여 연복리가 적용됩니다.

여기에 더해 이자소득 분리과세 혜택까지 제공되며,소유권 이전은 할 수 없습니다.

다만 상속·유증·강제집행은 예외로 인정되며, 중도환매도 매입 1년 후 가능합니다.

중도환매 때는 가산금리·복리·세제혜택을 적용하지 않습니다.

 

2.개인 투자용 국채 특징

 

개인 투자용 국채는 만기 보유 시 복리이자, 가산금리, 분리과세 혜택. 중도 환매해도 원금이 보장되고, 표면금리의 단리 이자 적용된다는 특징이 있습니다.

일반 국채는 시장에서 금리 변화에 따라 가격이 변하기 때문에, 비싸게 사서 싸게 팔아야하는 경우가 생기지만, 개인투자용 국채는 원금이 보장됩니다.

만기까지 보유하면 복리이자,가산금리, 분리과세 혜택을 누릴 수 있습니다.

만기까지 보유할 수 없는 경우 중도 환매를 신청할 수 있는데, 이 경우에도 원금보장은 마찬가지입니다.

중도 환매 시 복리나 가산금리 혜택은 없지만, 표면금리의 단리 이자를 받을 수 있기 때문에 일반 국채 대비 불리한 조건도 아닙니다.

개인 투자용 국채를 만기까지 보유하는 경우, 이자를 한번에 받기 때문에 금액이 커질 수밖에 없는데, 매입액 2억원까지는 이자소득이 14%로 분리과세되므로 금융소득종합과세를 걱정하지 않아도 됩니다.

기존 국채와 달리 채권의 자본차익이나 주기적 이자 지급이 없다는 점, 원금보장과 만기 보유 시의 혜택 등 일반 장기물 국채와 기대할 수 있는 부분에서 차이가 있습니다.

 

3.개인 투자용 국채 장점

 

장점1: 원금보장과 만기 보유 시 복리

 

일반 국채는 시장에서 금리 변화에 따라 가격이 변하기 때문에, 비싸게 사서 싸게 팔아야 하는 경우도생깁니다.

반면 개인 투자용 국채는 원금이 보장됩니다.

개인투자용 국채는 시장 내에서 거래되는 채권이 아닙니다.

청약을 통해서 매입하고 만기까지 보유하거나, 만기까지 보유할 의사가 없다면 중도 환매를 신청할 수 있습니다.
중도 환매는 매입 시점 1년 후부터 가능합니다.

중도 환매 시 복리나 가산금리 혜택은 없지만, 표면금리의 단리 이자를 받을 수 있기 때문에 일반 국채 대비 불리한 조건도 아닙니다.

예) 표면금리 3.5%인 개인투자용 국채 10년물을 100만원 매입한 경우.1년 보유 후 중도 환매 시, 원금 100만원 + 이자 3만 5천원을 받게되고,2년 보유 후 중도 환매 시, 원금 100만원 + 이자 7만원이 됩니다.

이처럼 만기 전 중도 환매 시에는 표면금리 x 보유한 기간(년)만큼 이자를 받게 됩니다.

만기까지 보유하는 경우, 원금 100만원 + 이자는 41.1만원이 됩니다.

3.5만원 x 10년 = 35만원이지만,만기 보유 시 이자가 복리로 계산되어 6만원가량 이자가 추가되는 것입니다.

실제로는 만기 보유 시 복리 이자 외 가산금리도 적용되는데, 현시점에서 가산금리 수준을 알 수 없기때문에 위 계산에서는 가산금리가 없다고 가정했습니다(만일 위 사례에서 가산금리가 +10bp라면 만기시점에 이자는 42만 4천원으로 증가하고, 가산금리가 +30bp라면 만기 시점에 이자는 45만 2천원으로증가합니다).

가산금리는 매월 기획재정부가 시장상황을 고려해서 매월 결정하고 공표하게 됩니다

 

장점2 : 분리과세

 

개인 투자용 국채를 만기까지 보유하는 경우, 이자를 한번에 받기 때문에 금액이 커질 수밖에 없습니다.

개인 투자용 국채는 매입액 2억원까지 이자소득이 14%로 분리과세됩니다.

따라서, 금융소득종합과세를 걱정하지 않아도 됩니다.

현재의 세금 제도에서는 금융소득(이자+배당소득)이 2,000만원을 넘게 되면 금융소득종합과세 대상이되고, 2,000만원 초과한 부분에 대해서 다른 소득(근로, 사업소득)과 합산되어 누진세율이 적용됩니다.

따라서, 개인 투자용 국채의 분리과세 혜택은 높은 과세표준 구간에 있는 고소득자일수록 부각될 수 있는 장점입니다.

 

4.개인 투자용 국채 개요

 

구분 내용
이자 및 원금 지급방법 만기 시 이자와 원금 일괄 수령
구매 한도 10만원~ 1억원(연간)
과세 이자소득세 분리과세(14%)
분리과세 특례한도 2억원
혜택 만기 보유 시 가산금리
투자기간 10년 ∙ 20년 만기 보유
매입방식 청약 (판매대행기관 창구방문 또는 온라인 신청)
출처:기획재정부

 

 

5. 개인 투자용 국채 vs. 일반 국고채

 

구분 개인투자용 국채 국고채
매입 자격 개인만 가능 제한 없음
금리 결정 전월 발행한 동일 연물
국고채 낙찰금리 적용
공개시장
소유권 이전 불가(예외: 상속, 유증, 강제집행)중도 환매 가능(매입 1년 후~) 가능
투자성과 구성 이자소득 이자소득 + 자본차익
세금 2억원 한도(매입액)이자소득
분리과세(세율: 14%)
금융소득 2,000만원 초과분
종합소득 합산(세율: 6~45%)
가산금리 매월 결정 없음
출처:기획재정부

 

5.1 종합소득세율 표(2023년 )

 

과세표준 구간 세율 누진공제
1,400만원 이하 6%
1,400만원 초과 5,000만 이하 15% 126만 원
5,000만원 초과 8,800만 이하 24% 576만 원
8,800만원 초과 1억 5,000만 이하 35% 1,544만 원
1억 5,000만원 초과 3억원 이하 38% 1,994만 원
3억원 초과 5억원 이하 40% 2,594만 원
5억원 초과 10억 원 이하 42% 3,594만 원
10억 원 초과 45% 6,594만 원
출처:국세청


6. 개인 투자용 국채 상품 내역

 

구분 내용
매입자격과 한도 매입자격: 전용계좌를 보유한 개인(1인 1계좌)
연간 매입한도: 1인당 총 1억원
최소 매입단위: 10만원
종목 10년물 및 20년물
상환 조건 및 적용 금리 만기일에 원금과 이자 일괄 수령
만기 보유 시 표면금리+가산금리에 연복리 적용
표면금리는 전월 발행한 동일 연물 국고채 낙찰금리 적용
가산금리는 시장상황 등 고려 매월 결정 및 공표
세제 혜택 매입액 총 2억원까지 이자소득 14% 분리과세
중도 환매 매입 1년 후부터 신청 가능
중도 환매 시 가산금리, 복리, 세제혜택이 적용되지 않고 표면금리의 단리 적용
출처:기획재정부


7.개인 투자용 국채 만기 수익률과 이자



 

7.1 개인투자용 국채 표면금리에 따른 만기 수익률 (10년물)

 

  세전 세후(소득세) 세후(소득세 + 지방세)
(표면금리) 만기 수익률 연평균 만기 수익률 연평균 만기 수익률 연평균
2.0% 21.9% 2.2% 18.8% 1.9% 15.9% 1.6%
2.5% 28.0% 2.8% 24.1% 2.4% 20.4% 2.0%
3.0% 34.4% 3.4% 29.6% 3.0% 25.0% 2.5%
3.5% 41.1% 4.1% 35.3% 3.5% 29.9% 3.0%
4.0% 48.0% 4.8% 41.3% 4.1% 34.9% 3.5%
자료:삼성증권


이자소득세율 14%, 소득세 + 지방세는 15.4%

 

7.2  개인 투자용 국채 표면금리에 따른 만기 수익률 (20년물)

 

  세전 세후(소득세) 세후(소득세 + 지방세)
(표면금리) 만기 수익률 연평균 만기 수익률 연평균 만기 수익률 연평균
2.0% 48.6% 2.4% 41.8% 2.1% 35.4% 1.8%
2.5% 63.9% 3.2% 55.0% 2.7% 46.5% 2.3%
3.0% 80.6% 4.0% 69.3% 3.5% 58.6% 2.9%
3.5% 99.0% 4.9% 85.1% 4.3% 72.0% 3.6%
4.0% 119.1% 6.0% 102.4% 5.1% 86.7% 4.3%
자료:삼성증권

 

이자소득세율 14%, 소득세 + 지방세는 15.4%

 

7.3 개인 투자용 국채 투자시 만기 시점 이자

 

(표면금리 3.5%, 가산금리 +0bp 가정 시)

(단위: 만원) 10년물 20년물
  세전 세후
(소득세)
세후
(소득+지방세)
세전 세후
(소득세)
세후
(소득+지방세)
10 4 4 3 10 9 8
100(천만원) 411 353 347 990 851 837
2,000 821 706 695 1,980 1,702 1,675
3,000 1,232 1,059 1,042 2,969 2,554 2,512
4,000 1,642 1,412 1,389 3,959 3,405 3,349
5,000 2,053 1,766 1,737 4,949 4,256 4,187
6,000 2,464 2,119 2,084 5,939 5,107 5,024
7,000 2,874 2,472 2,432 6,929 5,959 5,862
8,000 3,285 2,825 2,779 7,918 6,810 6,699
9,000 3,695 3,178 3,126 8,908 7,661 7,536
10,000(1억원) 4,106 3,531 3,474 9,898 8,512 8,374
11,000 4,517 3,884 3,821 10,888 9,363 9,211
12,000 4,927 4,237 4,168 11,877 10,215 10,048
13,000 5,338 4,590 4,516 12,867 11,066 10,886
14,000 5,748 4,944 4,863 13,857 11,917 11,723
15,000 6,159 5,297 5,210 14,847 12,768 12,560
16,000 6,570 5,650 5,558 15,837 13,619 13,398
17,000 6,980 6,003 5,905 16,826 14,471 14,235
18,000 7,391 6,356 6,253 17,816 15,322 15,073
19,000 7,801 6,709 6,600 18,806 16,173 15,910
20,000(2억원) 8,212 7,062 6,947 19,796 17,024 16,747
자료:삼성증권

매입액 총 2억원까지 분리과세가 적용되므로 2억원까지 표 작성하였습니다.

답글 남기기

이메일 주소는 공개되지 않습니다. 필수 필드는 *로 표시됩니다